5G智能手机应从三个细分领域来分析

一位经验丰富的半导体分析师表示，5G智能手机市场应该从三个截然不同的细分领域来分析。

大约十几个市场研究预测都显示，到2023年，5G智能手机的数量将达至五亿到十亿之间，其增长速率超过4G LTE智能手机。然而，5G设备的发展最好从三个细分领域来分析。

在未来三到五年内，代表了4G电信标准演变的sub-6 GHz手机将是主力，且早期更集中在新增的3.5-4.5 GHz频率范围内。

由于极大地扩展了当前严重饱和的4G和3G蜂窝频段，Sub-6GHz 5G技术显得至关重要。它利用了现有的大量可用频谱，主要集中在2.1GHz以下频段。有趣的是，目前的4G技术仍将继续作为sub-6GHz 5G的补充而发展，这其中的原因很多，本文不做讨论。

另一个更具颠覆性和革命性的细分领域是毫米波(mmwave) 5G，当前主要是28和39 GHz频段。在智能手机中，5G毫米波功能将被添加到Sub-6GHz 5G功能之上。到2025年，估计只有三分之一的5G智能手机可能具有毫米波功能，因此Sub-6GHz手机仍然具有3:1的优势。

到2025年，支持毫米波的手机将只占5G智能手机的三分之一。（资料来源：Petrov Group）

第三个5G细分领域是相对独立的5G物联网（IoT），该领域解决了大量低于千兆赫兹频率的终端设备的数据传输。5G IoT的标准和协议目前尚未定义，部分原因是尽管做出了巨大努力，对4G蜂窝物联网的初步乐观预期仍尚未达成，尤其是在中国。

许多智能手机将在未来几年内声称拥有5G功能，网络运营商可以通过简单的网络软件升级实现该功能。然而，需要注意的是，Sub-6GHz和毫米波是两个完全不同的细分领域，由于多种原因各自独特而重要，包括地域的差异、供应链中断的可能性以及智能手机和基础设施供应商的定位等等。

短期内，毫米波5G主要在美国以及规模小得多的日本和韩国市场中占有重要地位。网络运营商们正积极推动用更短的时间，以更经济的方式获取基站的市政安装许可。

然而由于成本和性能方面的挑战，毫米波5G的实际使用情况有些不尽人意而且有着不确定性。而Sub-6GHz市场预计将在亚洲特别是中国获得大幅增长，而且占主导地位的可能是华为的无线基础设施设备。

这两个细分领域在RF前端 (RFFE) 模块对供应链的可能影响方面也存在着明显差异。在Sub-6GHz领域占据统治地位的RFFE模块供应商可能会扩充，目前有众多公司在该领域射频前端市场竞争，如Broadcom、Skyworks、Qorvo、Murata等，以及最近加入的无晶圆厂竞争者Qualcomm公司。

毫米波细分领域面临成本、低功耗要求、新材料、封装和测试等多方面的挑战。尤其是毫米波发射器要求非常靠近天线阵列，最好是与其在相同的系统级封装中。这可能会扰乱已建立好的供应链体系，从而为Qualcomm、三星、海思、联发科和Unisoc等新兴供应商带来机会。

由于华为/海思半导体有效地避免了在美国5G市场的竞争，这极大地激励了三星参与到与苹果及其供应商Qualcomm在5G细分领域的竞争。

对三星来说，提升其代工晶圆和IC封装的产量是重中之重 (注意其在面板级扇出封装能力方面的投资)，这提高了其与台积电的竞争能力。作为其代工业务的一部分，三星已经重新部署了其对智能手机部门的支持。

三星还宣布了其立志成为全球第三大无线基础设施设备供应商的目标，在未来几年，将有更积极地动作以实现该战略目标。

总体而言，5G智能手机的市场细分还将继续发展。而且，5G不止是智能手机，对于许多其他市场和行业而言，它还具有更重大的意义。

--Boris Petrov是Petrov集团的管理合伙人。他在SCL / JCET集团负责市场情报和战略营销将近十年，此前曾在英特尔、Zilog、西门子、麦肯锡、波士顿咨询公司和Booz-Allen担任过职务。

本文同步刊登于电子工程专辑杂志2019年6月刊