8月18日，全球化IoT开发平台涂鸦智能（NYSE: TUYA）发布了2021年第二季度财报。报告期内，其实现总收入8470万美元，同比增长约118.0%。其中，IoT PaaS收入同比增长约163.9%，达7690万美元；SaaS及其他收入同比增长约171.4%，达340万美元。
财报显示，涂鸦智能全品牌、全品类接入能力，以及全球辐射能力进一步提升。截至2021年6月30日，涂鸦IoT开发平台累计有超过38.4万注册开发者，全球赋能1100个产品种类、41万个设备SKUs。
最近，一个做南美洲市场的国内智能硬件厂商，和笔者谈起在南美洲消费电子卖场，居然随处可见“Powered by Tuya”的logo印在包装上，一查才发现原来是涂鸦智能。他口述了他的南美合作伙伴对涂鸦的评价：“这家公司‘普及化’了南美洲的物联网市场。”
原来，在涂鸦之前，智能产品在南美洲当地是一种高端消费产品，只有富人才能使用。而且，想要做出智能产品的门槛也很高，需要做云、芯片、App等，但是拉美地区的公司的软件开发能力不佳。只靠自己开发的话，研发成本和时间成本都不够。
回到国内市场，其实很多厂商和开发者也都已经通过涂鸦IoT开发平台进行智能化。涂鸦与中国多个全球知名品牌合作，为包括联想、TCL、长虹、佛山照明等在内的多个行业领军企业打造智能化产品，帮助他们提升智能产品线的品牌知名度和销量。
纵观今年第二季，国际市场环境严峻，包括欧美反反复复的疫情、全球持续加剧的“芯片荒”以及未见缓解的国际关系等，在如此不容乐观的宏观环境下，海外业务蓬勃发展的涂鸦智能，交出了一份堪称“险中见稳”的第二季度财报。
作为全球IoT平台第一股，涂鸦智能业绩的增长背后，我们看到的不仅仅是一家公司的财报，更是整个IoT行业的风向标。总体而言，今年以来各行各业智能化的趋势越加明显，并且深入许多前所未见的新场景，这与今年国家重点提出的“碳中和”发展思路不谋而合，也符合由“中国制造”到“中国智造”转型升级的长线路径，助推各行业数智化进程加速。
业绩高质量增长，强大网络效应夯实发展基底
回到财报本身，毛利率反映了这个行业是否有盈利空间，涂鸦智能Q2整体毛利率为42.2%，较第一季相比，保持稳定。受益于业务量快速增长带来的规模效应，以及高价值品类占比的持续提升，公司IoT PaaS业务毛利率微幅提升至42.4%。此外，SaaS和其他产品的毛利率为75.1%；就毛利率来看，IoT行业的表现不俗，但明显还有提升空间。
费用率方面，公司已经步入整体向好改善趋势。第二季度，公司销售费用率为21.1%；管理费用率为6.8%，较去年同期下降0.2个百分点。
业绩高质量增长的背后，是涂鸦智能IoT PaaS业务在行业内积累的网络规模效应。根据第二季度财报，目前涂鸦智能已服务3300个品牌客户。虽然在财报中没有披露，但根据其官网公开消息，其第二季度也新增了大批品牌客户，包括贝壳找房、力高集团、江苏宗申等。
截至本季度末，涂鸦智能连接设备SKU数超过41万款，新增设备SKU覆盖主流数字设备、可穿戴设备、运动健康设备、户外出行、智能家具、 智能宠物等不同类型的新兴物联网消费品类。
在第二季度，涂鸦智能正式发布了户外出行全场景能力，标志着涂鸦作为全球化IoT开发平台，将大力推动IoT在户外出行行业的落地。这套面向户外出行海量场景的解决方案，覆盖了协议层到应用层，一站式赋能行业伙伴低成本、高效率抢占户外出行蓝海市场。
图：蜂窝通信+户外产品示意图
涂鸦智能为开发者提供了0到100的基础设施：超过41万的“Powered by Tuya”设备SKUs，帮助企业实现智能场景的落地；而中立、开放的IoT平台则为开发者提供了数字化的基座，优化企业生产、营销、管理等，从而实现降本增效。
涂鸦的价值不仅体现在对品牌的赋能上，更能通过高附加值的智能产品和智能行业解决方案，例如：智慧工业、智慧农业、智慧酒旅、智慧养老、智慧医疗健康、智慧地产园区、智慧零售、智慧能源、智慧交通出行等九大行业 。推动开发者收入实现高增长。截至2021年6月30日的过去12个月内，涂鸦智能IoT PaaS业务的收入净扩张率（DBNER）达到211%，已经连续7个季度保持不低于160%，远超行业平均水平。
品牌客户的高增长性也反哺了涂鸦智能本身。财报显示，截至2021年6月30日，过去连续12个月贡献超过10万美元IoT PaaS收入的大客户，从2021年3月底的216个增长至285个，在本季度合计贡献约86.6%的IoT PaaS收入。
以国内知名的母婴品牌小白熊为例，截至2020年，该品牌母婴电器累计出货量超过3000万台。2019年，小白熊正式接触到涂鸦智能，成为加入“Powered by Tuya”智能设备生态中的首个母婴电器品牌。双方达成合作两年以来，涂鸦通过IoT开发平台，为小白熊提供MCU对接，并帮助小白熊实现了一键操作、App控制、设备互联等一系列功能。目前，小白熊已经快速实现了调奶器、吸奶器、辅食机、消毒器等近10款产品的智能化，进一步巩固“专业母婴电器智造家”的行业地位。
SaaS业务初具成果，未来协同效应可期
相比于IoT PaaS，SaaS业务正处于蓬勃发展的初期。随着企服产品的应用普及，SaaS类产品或解决方案在用户生活的渗透率逐渐提升，涂鸦智能也在该赛道上站稳了先发优势。2021年Q2，涂鸦智能的SaaS及其他收入同比增长约171.4％，达到340万美元。
例如工业照明领域领先企业碧林威智慧科技，在常州机场项目中的开发者，其携手涂鸦智能为常州奔牛机场维修机库提供智能照明解决方案，通过自主研发的灯具控制模组和涂鸦商照SaaS，实现了精准节能和智控，助力常州机场打造“智慧机场”的示范样板。
图：常州奔牛机场机库
据测算，一期改造项目完成后，可以在满足照度需求前提下降低功效运行，64套1000W大功率灯具即可满足500Lux照度，较原先总耗电130KW节电将近55%，能源计量大屏在后台集中监测能耗情况，实现能耗数据可视化。
碧林威科技总经理蒋伟这么评价涂鸦：“和涂鸦智能的合作像是建筑里的榫卯结构，各自优势互相组合。基于多年对客户的沟通和了解，其中有80%到90%是大家的共性需求。而这些需求在涂鸦智能的平台上都有，可以直接组建或灵活选用，大大降低了时间和成本。”
除此之外，涂鸦智能在第二季度宣布推出涂鸦自助设备SaaS，进军智能化自助设备领域，赋能娱乐、生活、零售等各类自助设备的智能化运营。
可以预见的是，随着涂鸦智能不断扩场景、扩品类，涂鸦作为全球化loT开发平台的生态将更加丰富，其网络效应将进一步加强。同时，基于涂鸦平台强大的IoT设备、行业能力，以及SaaS业务与IoT PaaS之间的协同效应，未来两大业务或将齐头并进。
响应数智化转型需求，助推国家发展高端制造
在AI、5G等技术的加持下， 物联网日益成为各大传统行业智能化升级和数字化转型的通道。IDC数据统计，中国IoT支出规模在2020年已经超过1500亿美元，并预计在2025年达到3069.8亿美元。2024年制造业在IoT行业支出占比规模最大，将达到29%。
2020年，中国创造的GDP总量突破100万亿元，实际增长2.3%。其中，工业新增GDP高达31.3万亿元，占中国经济总量的30.8%。工业作为中国GDP增长的重要来源，引入智能制造系统可有效提升工厂工作效率，帮助中国工业重塑全球竞争优势。
当下，基于IoT及AI技术的智慧工厂正快速铺开。涂鸦智能位于物联网产业中游，有望发挥自身的“连接”作用，为传统制造业提供智能化升级和数字化转型的可行途径，帮助企业实现智能化升级转型，进一步推动我国发展高端制造领域。
例如6月下旬，涂鸦智能正式发布了“替芯计划”、“超级工厂计划”和“大航海计划”，旨在加速转动“生态飞轮”，从芯片、制造到销售渠道三大关键环节入手，赋能100家工厂完成“超级工厂”落地，助力10000款智能设备出海，助推中国企业扬帆海外。
坐落在富春江畔的鸿世电器智能产业园，正是“超级工厂计划”和“大航海计划”的实践案例。2020年黑天鹅疫情肆虐之时，鸿世做了两件事：建超级工厂，和大力开拓“超级品类”销往海外。
“从2020年3月打下第一个桩，到12月产线正式开工，只用了9个月的时间”，鸿世电器总经理胡永根介绍，新工厂建成之后，产能提升超过5倍，已经完全覆盖了硬件生产的需求。
2020年短短一年的时间，鸿世电器实现了84款智能设备新品的量产，平均不到一周的时间就落地一款智能新品，而这其中绝大多数都是鸿世电器从未涉足过的领域。此外，鸿世电器将自动化生产线结合涂鸦云智造PMS系统，帮助其远程统筹生产任务、查看产线状态等，从而降低生产异常数量，缩短交付周期，实现生产线的“精益生产”。
图：鸿世电器超级工厂
在胡永根看来，借助涂鸦智能海外生态的布局，鸿世电器才有可能接触到例如Yandex、Orange、欧司朗等头部客户，“经常有客户发邮件点名要‘Powered by Tuya’智能设备。”最多的时候，每天有超过50000个“Powered by Tuya”智能设备生产下线，从富春江畔发往全球各地。
今年，“芯片荒”成为市场最大困扰，甚至有多家企业因“缺芯”而停产或减产。智能制造、智慧城市等领域大量应用IoT设备，也加剧了对芯片的巨大缺口。在此背景下，涂鸦智能依托多年技术研发实力，推出“替芯计划”，旨在帮助开发者化解缺芯难题，快速实现产品智能化。
涂鸦智能提供蓝牙芯片+SDK、云模组+SDK、品类免开发方案、云模组OpenCPU对接等解决方案，通过云模组或芯片的主控能力，替代原有MCU芯片，实现“一芯”两用——既是MCU，又是联网模组。同时，涂鸦智能提供的云边端一体化开发能力，还将帮助开发者降低开发成本。目前，通过涂鸦免MCU方案落地的SKUs数量超8000款，已覆盖电器、户外出行、传感、电工等领域。
综上可见，涂鸦智能为中国智能制造行业带来的不只是提供一个解决方案的单向合作，涂鸦与品牌开发者的合作模式更像是生态系内的互利共生。从产品智能化、搭建超级工厂一路到智能产品出海，越来越多的开发者通过涂鸦智能在IoT行业扎下根，抽出芽，枝繁叶茂创造更大的效益。
涂鸦智能就像是一棵大榕树，树干是IoT的基础设施体系与底层生态，涂鸦赋能的各式智能产品都是从树上垂落下来的根须。它们又逐渐长成新树，与原来的那棵树共扛风雨，并组成更大的景观带。树干和根须交缠在一起，不断拓展边界，组成了“涂鸦生态”。在肉眼可见的“Powered by Tuya”的标签下，全球范围内数十亿台物联网设备正在闪烁着智慧的光芒。
