作者 | 张真
近日，ASML业绩“暴雷”导致市场陷入对全球芯片厂“产能过剩”的猜测之中，以至于对人工智能需求热潮的真实性产生怀疑。不过，台积电却并未如所担心的那般遭受波及，反而通过一份财报和一场电话会议，为资本市场递来了一颗“定心丸”。
今日，台积电公布第三季度业绩，财报显示，台积电营收录得7596.9亿新台币（235亿美元），同比增长39%；当季净利润录得3252.58亿元新台币（101亿美元），同比增长54.2%，以上数据均高于市场预期。公司表示，业绩增长得益于人工智能热潮及AI相关需求的3nm和5nm支撑。
而就在今日，台积电董事长魏哲家公开强调：“人工智能是真实存在的”，称对人工智能的需求才刚刚开始，预计第四季度业务将继续受到尖端工艺技术的强劲需求的支撑。
在法说会上，魏哲家运用丰富的论据来佐证自己的观点：
目前，台积电在使用AI和机器学习（ML）来进行研发，从而提高产能和良率。魏哲家指出，台积电并非唯一一家从人工智能中获益的公司，许多其他企业也已经在利用人工智能来提高生产效率。
产能方面，魏哲家称有许多客户对2nm和A16有兴趣，目前需求高于预期，未来会努力准备产能。除此之外，客户对CoWoS的需求远超公司供给，公司会全力因应客户对于CoWoS先进封装产能的需求。“即使今年产能翻倍，明年继续翻倍，还不够”，他说。
魏哲家表示：“几乎每一个做AI的都和我们合作”。公司长期以来与客户进行交流，包括正在打造自己的芯片的超大规模客户，对市场长期需求的判别已有具象化的图景，未来会有纪律地建设产能，准备合适的规模来支持客户需求。
事实上，台积电作为AI热潮的重要参与者一直在扩大其全球制造业务。就在今日，有报道称公司位于日本的第二座芯片厂将于年内开建，并将于2027年投产。早些时候，公司还在美国亚利桑那州投资650亿美元建设三家芯片工厂。
展望第四季度及明年表现，台积电预计销售额261亿美元至269亿美元，预计第四季度毛利率57％至59％，以美元计算，预计今年销售额将增长近30％；预计2024年资本支出将略高于300亿美元，2025年的资本支出很可能高于今年。据台湾电子时报报道，近期ASML与台积电高层将展开2025年设备采购议价，ASML或将调涨价格3-5%。
早些时候，ASML最新财报显示今年三季度订单仅为26欧元，与此前市场预期的54亿欧元相差甚远，叠加下调2025财年指引一度引发全球芯片股价格暴跌。而如今迹象表明，AI需求似乎并未陷入泡沫，今日台积电公布财报后，日股芯片股跌幅缩减；美股方面，截至发稿，英伟达盘前涨3%，台积电盘前涨超8%。
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